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¿Qué es una inversión alternativa?

El tema de las inversiones alternativas es bastante amplio y abarca muchos tipos de activos, pero por simplicidad, esta guía lo reducirá y le proporcionará los conceptos básicos que debe conocer.

Básicamente, una inversión alternativa incluye todo tipo de inversión en la que pueda pensar, excepto tres clases de activos tradicionales: efectivo, acciones y bonos.

La inversión alternativa en realidad promete grandes ganancias, pero al mismo tiempo, es impredecible debido a su falta de regulación en la mayoría de las partes. Además, su potencial de liquidez deja más que desear. Tomando todo esto en consideración, se puede decir que la inversión alternativa es bastante arriesgada.

Los activos que componen inversiones alternativas comprenden arte y antigüedades, capital de riesgo o capital privado, contratos de derivados, materias primas, fondos de cobertura y bienes raíces.

Comprender la inversión alternativa

Una gran cantidad de inversiones alternativas no son para los que gastan poco, ya que solo aquellos con mucho dinero pueden permitirse invertir en ellas. Cosas como las costosas tarifas mínimas de inversión hacen que la barrera de entrada de este tipo de activo sea muy alta para el inversionista promedio. Además, los inversores no tienen el lujo de convertir fácilmente activos alternativos en efectivo tan rápido como lo harían con sus contrapartes tradicionales.

En general, debido a la falta de regulación, complejidad y nivel de riesgo de la inversión alternativa, generalmente solo las personas acreditadas y adineradas o los inversores institucionales son los que eligen este tipo de inversión.

Sin embargo, hay una ventaja para las inversiones alternativas, incluso con sus altos mínimos iniciales. Hacer negocios con alternativas es más barato en comparación con los activos tradicionales, debido a sus bajos ingresos brutos.

Ejemplos de inversiones alternativas

La necesidad de hacer crecer su cartera se encuentra en la mayoría de los inversores y hoy en día, varias estrategias de inversión pueden servir para tal propósito, una de las cuales es la inversión alternativa.

Los fondos de cobertura

Desde sus diversas estrategias comerciales hasta la realización de transacciones en mercados no tradicionales, las promesas de los fondos de cobertura no se obtienen fácilmente en ningún otro lado. Algunas de las cosas que diferencian a los fondos de cobertura son:

  • Los inversores están protegidos de la volatilidad del mercado.
  • Ponen restricciones menores a las inversiones.
  • Los inversores tienen acceso a un amplio conjunto de oportunidades.
  • Utilizan las mejores estrategias comerciales y expertos para agregar valor a las inversiones.
  • Se pueden clasificar en cinco divisiones: Multiestrategia, Futuros gestionados, Distressed, Long / Short Positions y Global Macro.

Capital privado

Este mercado difiere de su contraparte de capital público, de la misma manera que difieren sus retornos y diversificación. Los inversores pueden aprovechar las empresas privadas para disfrutar de mejores ganancias. Estos son algunos de sus beneficios:

  • Adopta una estrategia a largo plazo sobre inversiones en comparación con las ganancias trimestrales sinónimo del mercado público.
  • Las inversiones funcionan bien, ya sea de forma absoluta o ajustada al riesgo.
  • Las inversiones de capital privado son lucrativas independientemente de la etapa actual de la compañía en sus ciclos de vida: capital de riesgo, períodos de crecimiento, compra y reorganización.

Productos básicos

Las empresas relacionadas con los recursos naturales siempre han sido beneficiosas desde los primeros días de la civilización. Cosas como metales preciosos, productos agrícolas, metales industriales y energía siempre serán buenas inversiones.

Tipos de inversiones en productos básicos:

Fondos de índice, o un índice que contiene una lista de activos de productos básicos.

Fondos de productos básicos, que tienen una relación más personal con los activos de productos básicos al invertir directamente en el activo subyacente.

Fondos de productos básicos basados ​​en futuros, que utilizan contratos de futuros para arrojar luz sobre los productos básicos. Los contratos de futuros son las inversiones en este caso y no el activo básico subyacente. También se considera de alto riesgo porque el mercado de contratos de futuros es muy inestable.

El sector inmobiliario sirve como una gran opción para la diversificación de la cartera. Estas inversiones han evolucionado de ser un patio de recreo para que los ricos se conviertan en algo en lo que cualquiera puede invertir. Hoy, la baja barrera de entrada proporcionada por los fondos cotizados en bolsa (ETF) y los fideicomisos para la inversión inmobiliaria lo ha hecho más atractivo para los inversores.

Los futuros gestionados se refieren a una inversión en la que los profesionales gestionan activamente una cartera de contratos de futuros. Los fondos y los inversores institucionales a menudo utilizan futuros administrados para garantizar tanto la cartera como la diversificación del mercado.

El tipo de arte y antigüedades es conocido por su valor inmutable incluso frente a la inflación. Estos comprenden gemas, antigüedades, coleccionables y arte. Realizan una buena inversión, especialmente para aquellos que tienen otros activos que se ven fácilmente afectados por las condiciones del mercado.

Contrato de derivados, que es un acuerdo entre dos partes, que obtiene su precio o valor de un activo subyacente.

La criptomoneda es otro tipo de inversión alternativa. Aunque se conoce como una inversión de alto riesgo, su rendimiento es bastante alto. Los inversores que buscan una inversión a largo plazo deberían considerar la criptomoneda porque tiene una alta probabilidad de sobrevivir incluso a la peor crisis financiera.

Pros de inversión alternativa

Hay momentos en que los propietarios de inversiones alternativas se sentirán bien con su elección y eso suele ocurrir cuando llega el momento de pagar impuestos. Una inversión alternativa tiene una carga fiscal más suave en comparación con las inversiones convencionales.

Las inversiones alternativas están sujetas a ciertos factores que tienen el poder de reducir o aumentar su valor. En el caso de un valor reducido, los inversores pueden comprarlo a una tasa más barata para mantener durante un período, durante el cual se espera que el precio aumente.

Contras de inversión alternativa

Hay una regla establecida con respecto a las inversiones alternativas conocidas como la estructura de tarifas 2 y 20. Simplemente significa que se le exigirá una tarifa de administración del 2%, así como una tasa de comisión del 20% en caso de que el fondo supere un umbral de retorno específico. Ahora, aquí está el riesgo: si por algún motivo el fondo no funciona bien o funciona mal, el capital invertido sufrirá un gran recorte como resultado de las altas tarifas.

La complejidad de algunas inversiones alternativas puede dificultar la planificación y ejecución de estrategias comerciales.

Algunas inversiones alternativas no dan oportunidad de liquidez. Una vez que el dinero de un inversor entra, es casi imposible sacarlo a voluntad. Además, esta clase de activos tiene poca transparencia y, cuando se compara con las inversiones tradicionales en la misma escala, se queda corta.

Mitos comunes

No es raro encontrar creencias extrañas con respecto a las inversiones alternativas. Las personas que no entienden la clase de activos tienden a inventar teorías al respecto, de las cuales la mayoría carece de fundamento. El malentendido ha llevado a muchas personas a creer que está estrictamente diseñado solo para los ricos, mientras que, por el contrario, es una inversión de la que cualquiera puede ser parte si así lo desea.

Mito: las acciones y los bonos son menos propensos a la volatilidad en comparación con las inversiones alternativas.

Verdad: cuando se consideran individualmente, algunas inversiones alternativas son muy volátiles más que las acciones y bonos convencionales, pero como grupo, las alternativas no son peores que otras inversiones. En realidad, el tema de la volatilidad es más pronunciado en el mercado de valores que en muchas inversiones alternativas.

Mito: Los inversores pueden diversificar su cartera simplemente eligiendo una inversión alternativa y poniendo dinero en ella.

Verdad: de la misma manera que invertir en un fondo mutuo o de acciones no significa que un inversor haya logrado una diversificación significativa, uno no debería esperar mucho impacto de una sola inversión alternativa. Poner el dinero de uno en una sola inversión alternativa puede darle al inversor acceso a ciertos privilegios de diversificación, pero al mismo tiempo, el nivel de riesgo se multiplica.

Mito: no se puede acceder al dinero invertido en todas las alternativas.

Verdad: cuán líquida tiene que ver una inversión alternativa con el tipo de inversión en cuestión. Algunos hacen provisiones para efectivo diariamente, como algunos fondos mutuos alternativos, mientras que las sociedades limitadas pueden poner límites al acceso al efectivo desde tan solo 30 días a más de 10 años.

Resumen

Las inversiones alternativas son una buena opción para los inversores que desean probar otros tipos de activos. Su influencia tiene el potencial de reducir la volatilidad, ampliar la diversificación y aumentar el rendimiento.

Sin embargo, antes de elegir cualquier inversión alternativa, el inversor debe seleccionar minuciosamente en función de lo que espera lograr. Los inversores que realizan inversiones alternativas generalmente tienen un factor motivador que impulsa su elección. Algunos ingresan a la industria para alejarse de la familiaridad de los mercados tradicionales para probar nuevos terrenos.

Algunos inversores que desean realizar una inversión a largo plazo suelen optar por alternativas porque tienen el potencial de un mayor rendimiento. Además, con inversiones alternativas, los inversores pueden suavizar el efecto de las altas tasas de interés y la inflación en su cartera a través de la cobertura.